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2023年8月6日 星期天

最近聽說，媒體刊出消息，要讓居民通過股票和基金賺到錢。當我聽到的時候，我的第一感覺就是非常可信，不僅因為是權威媒體，還由于我一直是一個聽話的好孩子，聽父母、老師以及長輩的話。

從我這么多年來的聽話經驗來看，每一次都先是不想聽父母、老師和長輩的話，而后在感情、學業、工作等方面不得不佩服他們的智慧。從歷史的經驗看，好孩子是能記住教訓的孩子。

所以，我要繼續做一個聽話的好孩子。

下面隨便聊聊。

買好的票不如買的時機好。有人說醫藥反腐了，又是低估、恐慌，什么形態底部。不要根據這些事后呈現的表象，要看未來行業發展趨勢。市場不知道中國醫藥行業將來會往什么路線去走。是美國路線？還是日本路線？又或是獨創一條路線？市場曾經以為要學美，但以現在的情況看，日本路線更有親緣感，畢竟日本是受我中央文化區的滋養。這將要求我們重新給予中國醫藥行業新的長遠估值。“集采”、“雙減”只是一葉障目。

美國路線的特點：1、服務業占GDP的比重賊高 2、美國醫藥市場是完全市場化的 3、美國市值最大的都是科技公司（包括醫藥）

日本路線的特點：1、官方控制藥價，以量換價，量價相抵 2、企業失去定價權

結論：集中和控價摧毀小公司，巨頭撿剩下的蛋糕。